În prima parte a analizei noastre am examinat modul în care reforma fiscală din 2027 va afecta antreprenorii, freelancerii și regimurile fiscale aplicabile mediului de afaceri. Însă pachetul de propuneri elaborat de Ministerul Finanțelor este mult mai amplu. Majorarea TVA pentru resursele energetice și produsele alimentare, noile reguli de impozitare a tranzacțiilor imobiliare, modificarea metodologiei de calcul al salariilor și posibila revizuire a modului de calcul al concediilor – toate acestea influențează în mod direct mediul operațional al companiilor și angajații care lucrează în acestea. În acest articol analizăm anume aceste modificări.
Sursa: proiectul politicii fiscale pentru anul 2027, publicat de Ministerul Finanțelor al Republicii Moldova la 11 iunie 2026 (mf.gov.md); comunicatul oficial al Guvernului Republicii Moldova (gov.md).
Sursa: proiectul politicii fiscale pentru anul 2027, publicat de Ministerul Finanțelor al Republicii Moldova la 11 iunie 2026 (mf.gov.md); comunicatul oficial al Guvernului Republicii Moldova (gov.md).
Serviciile comunale și produsele alimentare: TVA crește la 20%
Probabil cea mai resimțită schimbare pentru cetățenii de rând este unificarea cotei TVA. În prezent, în Republica Moldova sunt aplicate cote reduse: 8% pentru gazele naturale, produsele alimentare, medicamente și alte categorii de bunuri, iar pentru energia electrică și energia termică – 0%. Proiectul propune aplicarea unei cote unice standard de 20%.
Ce înseamnă acest lucru în practică?
Ce înseamnă acest lucru în practică?
- Plățile pentru serviciile comunale. TVA pentru gazele naturale va crește de la 8% la 20%, majorarea fiind planificată pentru 1 aprilie 2027. TVA pentru energia electrică și energia termică va crește de la 0% la 20%. Acest lucru se va reflecta inevitabil în facturile consumatorilor. În același timp, cota zero de TVA va fi păstrată pentru apa rece, apa caldă și serviciile de canalizare – această categorie nu este vizată de reformă.
- Produsele alimentare. Se propune eliminarea cotei reduse de TVA de 8% aplicabile produselor din zootehnie, fitotehnie și horticultură, precum și zahărului din sfeclă, majorând cota la 20%. Economiștii avertizează asupra unei posibile creșteri a prețurilor în magazine cu 20–30% pentru aceste categorii de produse. Ministerul Finanțelor estimează că efectul va fi compensat prin reducerea altor impozite, însă impactul asupra consumatorilor va fi diferit.
- Medicamentele. Cota redusă de 8% pentru medicamente și produse imunologice este, de asemenea, pusă sub semnul întrebării. Proiectul prevede trecerea la cota standard de 20%. Majorarea TVA pentru medicamente este planificată începând cu ianuarie 2027.
- Hotelurile și restaurantele. Sectorul HoReCa (hoteluri, cafenele și restaurante) va aplica, de asemenea, cota de TVA de 20%, în locul cotei reduse existente. Acest lucru va majora costurile serviciilor și, cel mai probabil, va conduce la creșterea prețurilor pentru consumatori.
- Cumpărăturile online. În prezent, coletele internaționale cu o valoare de până la 150 de euro beneficiază de un regim fiscal preferențial. Proiectul propune extinderea aplicării TVA și asupra acestui segment, pentru a crea condiții fiscale egale între platformele externe și comercianții locali.
Reforma va intra în vigoare etapizat: octombrie 2026 – produse alimentare, alimentație publică și comerț electronic; ianuarie 2027 – medicamente, automobile și servicii de cazare; aprilie 2027 – resurse energetice.
Noi accize: băuturi carbogazoase, țigări electronice și articole pirotehnice
În paralel cu unificarea TVA, proiectul de lege introduce accize noi pentru mai multe categorii de produse. Accizele vor fi aplicate pentru:
De asemenea, se propune majorarea accizei la motorină, în special pentru sectoarele transportului și logisticii. Acest lucru va influența indirect costurile de livrare și, în consecință, prețurile pentru aproape toate categoriile de bunuri.
- lichidele pentru țigările electronice (vape-uri);
- băuturile carbogazoase îndulcite cu zahăr sau îndulcitori;
- articolele pirotehnice.
De asemenea, se propune majorarea accizei la motorină, în special pentru sectoarele transportului și logisticii. Acest lucru va influența indirect costurile de livrare și, în consecință, prețurile pentru aproape toate categoriile de bunuri.
Salariile: impozite mai mici pe venit și o nouă structură de calcul
Reforma propune reducerea semnificativă a poverii fiscale aplicate salariilor. Aceasta este, probabil, cea mai favorabilă parte a modificărilor pentru salariați.
Impozitul pe venit se reduce de la 12% la 7% pentru persoanele al căror venit anual nu depășește 1 milion de lei. Pentru veniturile care depășesc acest prag, cota va fi de 15%.
Contribuția la asigurarea obligatorie de asistență medicală va scădea de la 9% la 7%.
Contribuțiile sociale. Se propune ca o parte din contribuțiile de asigurări sociale de stat obligatorii să fie transferată direct în sarcina angajatului, ceea ce ar putea reduce cota totală până la 21%.
Se va modifica și însăși noțiunea de salariu brut. În prezent, salariul brut reprezintă suma înainte de reținerea impozitelor și contribuțiilor datorate de angajat, însă include deja contribuțiile angajatorului. Din 2027 se propune ca salariul brut să reprezinte întreaga sumă înainte de achitarea oricăror impozite și contribuții, similar modelului aplicat în România începând cu anul 2018. Legea va obliga angajatorii să ajusteze salariile brute astfel încât venitul net al angajaților să nu se diminueze.
Impozitul pe venit se reduce de la 12% la 7% pentru persoanele al căror venit anual nu depășește 1 milion de lei. Pentru veniturile care depășesc acest prag, cota va fi de 15%.
Contribuția la asigurarea obligatorie de asistență medicală va scădea de la 9% la 7%.
Contribuțiile sociale. Se propune ca o parte din contribuțiile de asigurări sociale de stat obligatorii să fie transferată direct în sarcina angajatului, ceea ce ar putea reduce cota totală până la 21%.
Scutirea personală va fi eliminată, însă va fi introdusă o plată directă. În prezent, fiecare persoană angajată oficial beneficiază de scutirea personală la calcularea venitului impozabil (aproximativ 297 de lei pe lună). Se propune eliminarea acestui mecanism și înlocuirea lui cu o plată lunară directă: 500 de lei pe lună pentru fiecare persoană angajată oficial; 200 de lei pe lună suplimentar pentru fiecare copil minor.
Se va modifica și însăși noțiunea de salariu brut. În prezent, salariul brut reprezintă suma înainte de reținerea impozitelor și contribuțiilor datorate de angajat, însă include deja contribuțiile angajatorului. Din 2027 se propune ca salariul brut să reprezinte întreaga sumă înainte de achitarea oricăror impozite și contribuții, similar modelului aplicat în România începând cu anul 2018. Legea va obliga angajatorii să ajusteze salariile brute astfel încât venitul net al angajaților să nu se diminueze.
După adoptarea legii, companiile vor avea la dispoziție foarte puțin timp pentru adaptare. La FlagMAN-D monitorizăm evoluția procesului legislativ și suntem pregătiți să ajutăm compania dumneavoastră să înțeleagă și să implementeze modificările imediat după intrarea acestora în vigoare.
Concediile: un nou principiu de calcul
Pe lângă modificările fiscale, în anul 2026 este discutată și o reformă a Codului muncii, care va afecta în mod direct drepturile angajaților privind concediul de odihnă. Este vorba despre propunerea de modificare a articolului 113 din Codul muncii, prin trecerea de la calcularea concediului în zile calendaristice la calcularea acestuia în zile lucrătoare.
În prezent, fiecare salariat angajat oficial are dreptul la un concediu anual de odihnă plătit de cel puțin 28 de zile calendaristice (fără a include sărbătorile legale). Această prevedere este consacrată în articolul 113 din Codul muncii al Republicii Moldova și este aplicată de peste 20 de ani.
Propunerea prevede următorul mod de calcul:
Formula este inspirată din Codul muncii al României. Autorii inițiativei susțin că nu este vorba despre reducerea duratei concediului, ci doar despre schimbarea metodei de calcul.
Cu toate acestea, numeroși experți nu împărtășesc această opinie. Potrivit evaluărilor lor, numărul efectiv al zilelor de odihnă se va reduce, deoarece sâmbăta, în cazul unei săptămâni de lucru de cinci zile, nu va mai fi considerată zi de concediu. În plus, modificarea articolului 113 va necesita ajustarea a cel puțin zece acte legislative conexe, ceea ce complică în mod considerabil implementarea reformei.
În prezent, fiecare salariat angajat oficial are dreptul la un concediu anual de odihnă plătit de cel puțin 28 de zile calendaristice (fără a include sărbătorile legale). Această prevedere este consacrată în articolul 113 din Codul muncii al Republicii Moldova și este aplicată de peste 20 de ani.
Propunerea prevede următorul mod de calcul:
- pentru o săptămână de lucru de 5 zile – 20 de zile lucrătoare de concediu;
- pentru o săptămână de lucru de 6 zile – 24 de zile lucrătoare;
- pentru o săptămână de lucru de 4 zile – 16 zile lucrătoare.
Formula este inspirată din Codul muncii al României. Autorii inițiativei susțin că nu este vorba despre reducerea duratei concediului, ci doar despre schimbarea metodei de calcul.
Cu toate acestea, numeroși experți nu împărtășesc această opinie. Potrivit evaluărilor lor, numărul efectiv al zilelor de odihnă se va reduce, deoarece sâmbăta, în cazul unei săptămâni de lucru de cinci zile, nu va mai fi considerată zi de concediu. În plus, modificarea articolului 113 va necesita ajustarea a cel puțin zece acte legislative conexe, ceea ce complică în mod considerabil implementarea reformei.
Important: la momentul lunii iunie 2026, această modificare reprezintă doar o propunere, nu o lege adoptată. Ea este supusă consultărilor publice și poate fi modificată sau chiar respinsă.
Proprietățile imobiliare: vânzarea unui apartament poate deveni impozabilă
Modificările propuse pentru piața imobiliară reprezintă unul dintre cele mai sensibile aspecte ale reformei pentru persoanele fizice.
Impozitarea câștigului de capital la vânzarea locuinței. În prezent, venitul obținut din vânzarea singurei locuințe este scutit de impozitare. Potrivit proiectului, această scutire va fi păstrată doar pentru un câștig de până la 1 milion de lei (diferența dintre prețul de cumpărare și prețul de vânzare). Dacă valoarea apartamentului a crescut peste acest prag, pentru suma care depășește un milion de lei va trebui achitat un impozit de 15%.
Există însă un aspect important. La calcularea câștigului de capital, Serviciul Fiscal de Stat nu va lua în considerare bonurile fiscale pentru lucrările de reparație drept dovadă a investițiilor efectuate. Vor fi acceptate doar facturile fiscale și contractele oficiale încheiate cu antreprenorii. Aceasta înseamnă că lucrările de renovare realizate informal, plătite „în numerar”, nu vor putea fi incluse la calcularea bazei impozabile.
Impozitul pe câștigul de capital se dublează. În prezent, impozitul de 12% se aplică doar asupra jumătății din câștigul obținut, ceea ce înseamnă o rată efectivă de aproximativ 6%. Noul proiect prevede aplicarea unei cote de 15% asupra întregului câștig. Modificarea va afecta vânzarea oricărui tip de bun, inclusiv a acțiunilor și a altor active.
Închirierea locuințelor către persoane juridice. Pentru persoanele fizice care dau în chirie apartamente sau case persoanelor juridice, impozitul pe venit va fi redus de la 12% la 7%. Aceasta reprezintă una dintre puținele măsuri de relaxare fiscală prevăzute pentru proprietarii de imobile.
Impozitul pe bunurile imobile va avea o limită maximă. În același timp, proiectul stabilește un plafon pentru impozitul pe bunurile imobile: acesta nu va putea depăși 1% din valoarea proprietății. Măsura este destinată prevenirii eventualelor abuzuri la nivelul autorităților publice locale.
TVA la achiziționarea locuințelor. Pentru locuințele noi se propune aplicarea unei cote de TVA de 20% la vânzarea și închirierea acestora. Această măsură poate conduce la o creștere semnificativă a prețului final al apartamentelor din blocurile noi. Uniunea Agențiilor Imobiliare din Republica Moldova a declarat deja că o astfel de modificare ar putea determina o scumpire considerabilă a pieței imobiliare.
Impozitarea câștigului de capital la vânzarea locuinței. În prezent, venitul obținut din vânzarea singurei locuințe este scutit de impozitare. Potrivit proiectului, această scutire va fi păstrată doar pentru un câștig de până la 1 milion de lei (diferența dintre prețul de cumpărare și prețul de vânzare). Dacă valoarea apartamentului a crescut peste acest prag, pentru suma care depășește un milion de lei va trebui achitat un impozit de 15%.
Există însă un aspect important. La calcularea câștigului de capital, Serviciul Fiscal de Stat nu va lua în considerare bonurile fiscale pentru lucrările de reparație drept dovadă a investițiilor efectuate. Vor fi acceptate doar facturile fiscale și contractele oficiale încheiate cu antreprenorii. Aceasta înseamnă că lucrările de renovare realizate informal, plătite „în numerar”, nu vor putea fi incluse la calcularea bazei impozabile.
Impozitul pe câștigul de capital se dublează. În prezent, impozitul de 12% se aplică doar asupra jumătății din câștigul obținut, ceea ce înseamnă o rată efectivă de aproximativ 6%. Noul proiect prevede aplicarea unei cote de 15% asupra întregului câștig. Modificarea va afecta vânzarea oricărui tip de bun, inclusiv a acțiunilor și a altor active.
Închirierea locuințelor către persoane juridice. Pentru persoanele fizice care dau în chirie apartamente sau case persoanelor juridice, impozitul pe venit va fi redus de la 12% la 7%. Aceasta reprezintă una dintre puținele măsuri de relaxare fiscală prevăzute pentru proprietarii de imobile.
Impozitul pe bunurile imobile va avea o limită maximă. În același timp, proiectul stabilește un plafon pentru impozitul pe bunurile imobile: acesta nu va putea depăși 1% din valoarea proprietății. Măsura este destinată prevenirii eventualelor abuzuri la nivelul autorităților publice locale.
TVA la achiziționarea locuințelor. Pentru locuințele noi se propune aplicarea unei cote de TVA de 20% la vânzarea și închirierea acestora. Această măsură poate conduce la o creștere semnificativă a prețului final al apartamentelor din blocurile noi. Uniunea Agențiilor Imobiliare din Republica Moldova a declarat deja că o astfel de modificare ar putea determina o scumpire considerabilă a pieței imobiliare.
Veniturile pasive: depozite, dividende și transferuri bănești
Modificările vor afecta și persoanele care obțin venituri din depozite bancare, investiții sau donații.
Dividende și dobânzi la depozite. Impozitul aplicat acestor tipuri de venituri va crește de la 6% la 7%. La prima vedere, modificarea pare nesemnificativă, însă, împreună cu celelalte măsuri ale reformei, aceasta influențează rentabilitatea generală a depozitelor și investițiilor.
Veniturile din investiții. Veniturile obținute din investiții (crowdfunding, obligațiuni corporative și alte instrumente financiare) vor fi impozitate cu 15%, față de cota actuală de 12%.
Cadouri și donații în bani. În prezent, persoanele fizice care primesc un cadou în bani, de regulă, nu achită impozit pentru această sumă. Proiectul propune introducerea impozitării acestor venituri, cu excepția transferurilor între soți și rude de gradul întâi (părinți și copii).
Dividende și dobânzi la depozite. Impozitul aplicat acestor tipuri de venituri va crește de la 6% la 7%. La prima vedere, modificarea pare nesemnificativă, însă, împreună cu celelalte măsuri ale reformei, aceasta influențează rentabilitatea generală a depozitelor și investițiilor.
Veniturile din investiții. Veniturile obținute din investiții (crowdfunding, obligațiuni corporative și alte instrumente financiare) vor fi impozitate cu 15%, față de cota actuală de 12%.
Cadouri și donații în bani. În prezent, persoanele fizice care primesc un cadou în bani, de regulă, nu achită impozit pentru această sumă. Proiectul propune introducerea impozitării acestor venituri, cu excepția transferurilor între soți și rude de gradul întâi (părinți și copii).
Automobilele: achiziționarea va deveni mai costisitoare
Proiectul prevede introducerea unei cote de TVA de 20% pentru importul și achiziționarea automobilelor. Anterior, această categorie beneficia de un regim fiscal preferențial. Majorarea este planificată începând cu ianuarie 2027. Pentru persoanele care intenționează să cumpere un automobil în următoarele șase luni, aceasta reprezintă un argument important în favoarea realizării achiziției înainte de intrarea în vigoare a noilor cote de TVA.
Indemnizațiile de maternitate și prestațiile sociale: posibile modificări
Reforma poate afecta și modul de calcul al prestațiilor sociale. În special, este analizată influența modificării structurii contribuțiilor salariale asupra calculării indemnizațiilor pentru incapacitate temporară de muncă și a indemnizațiilor de maternitate. Indemnizația de maternitate este calculată în funcție de salariul brut oficial, iar metodologia de calcul a salariului brut, după cum am menționat anterior, urmează să fie modificată. Pentru o parte dintre femeile care nu au un stagiu suficient de muncă declarat oficial sau care primesc o parte semnificativă a salariului în mod neoficial, noua metodă de calcul poate conduce la modificarea cuantumului indemnizației.
Balanța reformei: ce se reduce și ce crește
Reforma nu poate fi evaluată într-un mod univoc – ea reduce unele impozite și, în același timp, le majorează pe altele.
Se reduc:
Cresc:
Se reduc:
- impozitul pe venit din salarii: de la 12% la 7% (pentru venituri de până la 1 milion de lei anual);
- contribuția la asigurarea obligatorie de asistență medicală: de la 9% la 7%;
- impozitul pe veniturile din închirierea locuințelor către persoane juridice: de la 12% la 7%;
- impozitul pe profitul companiilor reinvestit: 0% (în loc de 12%).
Cresc:
- TVA pentru gazele naturale, energia electrică și energia termică: de la 0–8% la 20%;
- TVA pentru produsele alimentare: de la 8% la 20%;
- TVA pentru medicamente: de la 8% la 20%;
- TVA pentru automobile, locuințe noi și serviciile de închiriere: se introduce cota de 20%;
- impozitul pe câștigul de capital: de la aproximativ 6% efectiv la 15%;
- impozitul pe dividende și dobânzile la depozite: de la 6% la 7%;
- impozitul pe veniturile din investiții: de la 12% la 15%.
Ce merită să faceți deja acum
Deși reforma nu a fost încă adoptată definitiv, anumite decizii merită analizate din timp.
Dacă intenționați să faceți o achiziție importantă – un automobil, o locuință nouă sau electrocasnice – este recomandabil să analizați posibilitatea încheierii tranzacției înainte de intrarea în vigoare a noilor cote de TVA.
Dacă planificați să vindeți un apartament, evaluați dacă profitul obținut va depăși pragul de 1 milion de lei și pregătiți din timp documentele care confirmă investițiile realizate pentru îmbunătățirea imobilului: contracte oficiale și facturi fiscale emise de antreprenori.
Dacă sunteți angajator, pregătiți-vă pentru recalcularea structurii salariale. Noua formulă de calcul a salariului brut va necesita modificarea contractelor individuale de muncă, a statelor de plată și a politicilor interne de evidență contabilă.
Dacă obțineți venituri din investiții sau depozite bancare, luați în considerare modificarea cotelor de impozitare atunci când vă planificați strategia financiară pentru anul 2027.
Dacă intenționați să faceți o achiziție importantă – un automobil, o locuință nouă sau electrocasnice – este recomandabil să analizați posibilitatea încheierii tranzacției înainte de intrarea în vigoare a noilor cote de TVA.
Dacă planificați să vindeți un apartament, evaluați dacă profitul obținut va depăși pragul de 1 milion de lei și pregătiți din timp documentele care confirmă investițiile realizate pentru îmbunătățirea imobilului: contracte oficiale și facturi fiscale emise de antreprenori.
Dacă sunteți angajator, pregătiți-vă pentru recalcularea structurii salariale. Noua formulă de calcul a salariului brut va necesita modificarea contractelor individuale de muncă, a statelor de plată și a politicilor interne de evidență contabilă.
Dacă obțineți venituri din investiții sau depozite bancare, luați în considerare modificarea cotelor de impozitare atunci când vă planificați strategia financiară pentru anul 2027.
Pentru a urmări evoluția proiectului de lege, consultați periodic sursele oficiale: Ministerul Finanțelor al Republicii Moldova; Serviciul Fiscal de Stat.
Toate normele descrise în articol reprezintă propuneri cuprinse în proiectul de lege, nu legislație aflată în vigoare. Forma finală a legii poate diferi în mod semnificativ de versiunea actuală a proiectului. Pentru informații actualizate și oficiale, consultați sursele oficiale competente.